クマの市場で先を行くための10のヒント

ダウとS＆P 500は、最近の高値から20％以上下落しているクマ市場の正式な定義をまだ満たしていませんが、これは明らかに多くの市場にとってクマ市場であり、しばらくの間そうなっています。 シニアインデックスが表面下で起こっていることを反映していないという事実は、取引を特に困難にしているこの行動の側面の1つです。

1928年以来、S＆P 500は平均して約4年ごとにクマ市場になっていますが、ほとんどの投資家はその準備ができておらず、毎回同じ問題を経験しています。 現在のクマ市場の痛みの多くはすでに感じられており、多くのトレーダーや投資家が諦めているほど長い間、それは十分にひどいものでした。 この落胆はプロセスの自然な部分であり、しばらく続くでしょう。 このクマの市場をナビゲートするのに役立つ10のヒントを次に示します。

1. それはいつも違います。 強気市場と弱気市場のサイクルは避けられませんが、強気市場と弱気市場にはそれぞれ固有の特性があり、取引または投資スタイルを開発する際に考慮する必要があります。 各クマ市場に万能の戦略はありません。 現在のクマ市場の大きな違いの1つは、それが非常に不均一であるということです。 市場の投機的な領域は2021年2月にトップに戻り始めました。他の要素は11月にトップに達しました。 ビッグキャップテクノロジー株がついにひび割れたのはつい最近のことでした。 これは、最終的な回復も不均一になる可能性が高いことを意味するため、重要です。 このクマの段階は独特です。つまり、戦略が展開するにつれて、戦略を絶えずシフトする必要があります。

2. 出血を止め、慣性を壊します。 クマ市場の最大の不満は、私たちが十分に早く売れないことであり、安全であるように見える株は安全ではないことが判明します。 典型的な反応は、フリーズして何もするのに遅すぎると考えることです。 あなたはその考え方を破らなければなりません、そしてあなたは何かを売ることによってそれをします。 何かを売ったり捨てたりしない理由を探すのはやめましょう。 おそらくそれは絶対に間違った時期になるでしょうが、これがあなたの考え方を変え、あなたが行動することを可能にする方法は驚くべきことです。 慣性はクマの市場での敵です。

3. 時価評価。 あなたの株のコントロールを取り戻すための1つの良い方法はあなたのコストベースを忘れることです。 あなたがちょうどその日にそれらを買ったかのようにあなたの株を扱って、それから新しい適切なストップを設定して、それらに固執してください。 過去に起こったことを忘れて、今日あなたがコントロールできることに集中してください。

4. 予測を停止します。 クマ市場を処理する最良の方法は、それがいつ終わるかわからないことを認めることです。 ビジネスメディアは、売れるニュースの一種であるため、予測を出す傾向がありますが、それは単なる推測です。 物事がどのように発展するかは誰にも分かりません。 唯一の真実は価格行動であり、それはあなたが何よりも注目する必要があるものです。 クマの市場がいつ終わるかを推測しようとすることに夢中にならないでください。

5. 基本は関係ありません。 トレーダーがクマ市場で株式を保有する主な理由の1つは、市場がそれらが並外れた価値であることを認めると確信していることです。 残念ながら、クマの市場はそのようには機能しません。 評価は無関係になり、メリットに関係なくすべてが販売されると、常に清算段階があります。 最終的に、これは例外的な機会を生み出しますが、市場が「株式ピッキング」の考え方に戻るには長い時間がかかる可能性があります。 市場が「株式ピッキング」環境に戻るまで、ファンダメンタルズではなく価格行動に焦点を合わせます。

6. 逆トレンドの動きを再生しますが、時間枠については非常に明確です。 最大のバウンスは最悪の市場で発生し、タイミングが良ければ、いくつかの優れた上向きの取引がある可能性があります。 しかし、明確な時間枠を持ち、失敗した取引を長期投資に変えないことが最も重要です。 これは、クマ市場の最悪の痛みのいくつかを引き起こすものです。

7. 我慢してください。 クマの市場はあなたを疲れさせます。 一般的な信念は、クマ市場はパニック売りによって引き起こされた大幅な下落で終わる傾向があるということです。 現実には、クマの市場は強打ではなく、気まぐれで終わります。 クマの市場は予想よりもはるかに長く引きずり出され、多くの人々が欲求不満と絶望から諦めているため、非常に苦痛です。 我慢してください。 クマの市場を信じたいという自然な傾向がありますが、懐疑的なままでいることにはお金がかかります。

8. 早いより遅いほうがいい。 ベアマーケットを扱う場合、正確な底をつかもうとすることはほとんど競争です。 誰もが正確な底を呼ぶ天才になりたいと思っています。 問題は、それが前向きに行われた場合にのみ可能であるということです。 在庫がまだ減少している間にそれを行う場合にのみ、正確な安値を予測することができます。 はるかに安全なアプローチは、ある程度の強さを待ち、最近の安値をストップアウトレベルとして使用することです。 衰退の歯を買い込もうとする人々のように正確な安値を買うことはありませんが、リスクを定義し、上向きの勢いに追いつく可能性が高まり始めます。

9. 再構築には時間がかかります。 ベアマーケットで残酷な損失を被った後、損失を迅速に回復するために、より積極的に取引を試みる傾向があります。 市場がまだ移行中であるときにリスクを引き受けると、簡単に裏目に出る可能性があるため、これは災害のレシピです。 市場が回復し始めたら、焦点は漸進的な利益にあるべきです。 市場が改善するにつれて、あなたは毎日怠けてあなたの損失を取り戻すでしょう。

10. 前向きな考え方を維持します。 クマの市場でできる最も重要なことは、前向きな考え方を育むことです。 クマの市場の醜さは、常に新しい例外的な機会につながります。 それは避けられないことであり、私たちは忍耐強く、用心深く、状況の変化に応じて行動する準備ができていなければなりません。

これは今のところ悲惨なクマの市場です。 それを受け入れて、前にある雄牛のサイクルに備えてください。